닻과 용수철 — 매매 철학

시스템 가이드 v2.0

가격을 예측하지 않는다. 큰손이 남긴 발자국을 읽는다.

이름의 뜻

⚓ 닻 (Anchor) — AVWAP

최근 20일 중 거래량이 폭발한 날을 앵커로 잡은 AVWAP는 그날 대량으로 산 사람들의 평균단가다. 주가가 거기까지 눌리면 지정가를 걸고 기다린다. 정보성 매수였다면 자기 본전을 방어할 확률이 높다.

🌀 용수철 (Spring) — Squeeze

볼린저밴드가 켈트너 채널 안으로 눌린 압축이 길수록 파열이 크다. 압축 5일 이상 + 전일 고가 돌파 + 대량 거래 + 고가권 마감이 겹치는 날, 다음날 돌파 매수를 건다.

💡 핵심 철학: 추격하지 않는다. 조건이 오지 않으면 보내준다.

RSI, MACD, 이동평균 크로스 — 가격에서 파생된 관례 지표는 이 시스템에 하나도 없다. 누구나 보는 신호는 누구의 엣지도 아니기 때문이다. 대신 거래량과 가격의 관계에서 수급의 체온을 잰다:

축적 30%

대량 거래일마다 고가권 마감 (조용한 매집)

방어력 25%

SPY 하락일에 버팀 (받아내는 손 증거)

압축 25%

볼린저밴드 Keltner 채널 내 이동 (파열 전조)

오버나이트 20%

갭업 후 장중 버팀 (정보 수요 차이)

시나리오 A (수급 판독 청산)

5일 내 분산일 2회 발생, 또는 샹들리에 바닥(진입 후 고점 − 기본 3×ATR) 종가 이탈 시 매도. 이평선 이탈이 아닌 수요의 소멸을 기준으로 매도한다.

시나리오 B (고정 R:R & 러너)

손절 = 진입가 − 기본 2×ATR, 목표 = 기본 +2R. 목표 도달 시 절반 익절 후 잔여 물량은 시나리오 A(샹들리에)로 이관한다. 기본 15거래일 미도달 시 시간손절을 집행한다.

리스크 관리 규칙: 트레이드당 계좌의 기본 1% 손실 제한 · 최대 기본 10종목 보유⚠ SPY < EMA20 신규 진입 경고 · 어닝 5일 이내 갭 리스크

경로 분석에서 실증 측정했다:
목표까지 도달한 승자들이 견딘 최대 역행이 p75 ≈ 2ATR(손절 기준), 승자의 도달 소요일 중앙값이 12~14일, 15일까지 미도달 트레이드의 이후 도달확률은 57%→32%로 급감한다(시간손절 기준).

재도출은 자동, 조정은 사람: 파라미터 탭이 분포를 재측정해 경고하지만, 채점 기준이 스스로 움직이지 않도록 변경 승인은 사람이 결정한다.

채택된 규칙만큼 기각된 규칙이 시스템의 정체성입니다. 모든 규칙은 백테스트 하네스에서 기대값과 위험조정 수익률로 채점받습니다.

✕ 기각 (Rejected)

✓ 채택 (Accepted)

백테스트 유니버스는 현재 시점의 활발한 종목들이라 생존편향이 존재한다 — 실전 기대값은 검증치보다 낮을 것이라 가정하고 운용한다. 엣지는 얇다(트레이드당 ~0.2R). 얇은 엣지는 빈도와 규율로 굴리는 것이다.

🔒 시스템의 2가지 약속

1. 죽을 때 천천히 죽는 것 (1% 리스크 룰 관리)
2. 죽어가는 걸 스스로 아는 것 (시그널 자기검증 및 파라미터 헬스체크)

나머지는 규율의 영역이다 — 추격 매수 한 번이 백테스트로 검증할 수 없는 유일한 파라미터다.